財務報表
財務報表 學習目標 學習完本章后，應該能夠做到： o 理解會計專業(yè)詞匯并將其用于決策的制定過程 o 運用會計概念和會計原則來分析商業(yè)活動 o 運用會計等式來描述一個組織的財務狀況 o 評價一個公司的運營成果、財務狀況和現(xiàn)金流量 o 解釋財務報表之間的關系 類似“無論何人，無論何地，無論何時”這樣的廣告詞與會計有什么關系？關系太密切 了，因為廣告會增加銷售，而銷售會給The Gap帶來現(xiàn)金。同樣，做廣告要花錢，所以公司要做昂貴的廣告的話，就要做好現(xiàn)金預算 。公司的所有活動——像廣告、購進商品、銷售產(chǎn)品等——對于The Gap公司外部的人來說都是值得關注的，因為這方面的信息可以幫助他們做出有關該公司 的決策。 會計可以提供很多信息來幫助人們管理和評價一個企業(yè)。通過本教材，你將學會如何 向華爾街的投資者和Main Street的銀行家一樣使用會計信息。實際上，The Gap“任何人，任何地點，任何時間”的廣告詞對于會計也是適用的：如果一個人懂得如何 去使用這些信息，就可以作出更加明智的商業(yè)決策。會計能夠提供對決策有用的信息， 這種情況將是非常有益的。下面就讓我們從對一些商業(yè)決策的討論開始，一起來學習我 們的會計課程吧。 管理決策 在企業(yè)的運營決策中，Gap的經(jīng)理們必須決定他們要賣什幺商品以及怎樣在市場上銷 售。顯然，為了獲得利潤，公司希望他們的銷售收入能夠超過開支的費用。會計就可以 幫助他們來衡量收入、費用和利潤（或損失）。 第14頁（原書頁碼）的收益表說明，1999年Gap公司的經(jīng)銷收收入超過了90億美元（ 第一行）。第三行的銷售成本是一項費用，超過53億美元。其它費用——廣告、折舊、其 它運營費用，以及利息（分別位于第4- 7行）——總共是24億美元。這樣減掉截至1999年1月30日的所有費用之后，就得到位于最 下一行（第10行）的公司的凈利潤是8.25億美元。 Gap公司的經(jīng)理們必須決定他們要取得哪種類型的資產(chǎn)。舉例來說，庫房是否要自動 化并采用機器人設備？如果需要，他們希望能夠買到合適的設備，即能夠迅速地搬移貨 物又能夠成本最低。會計就可以衡量這樣的設備的成本。 最后，Gap的經(jīng)理們也要決定怎樣為他們的業(yè)務運營籌措資金。哪種籌資方式更好呢 ——是從股東那里籌資還是從外部借款？這個問題沒有標準答案，有時候借款會比較好， 但有些情況下發(fā)行股票會更好一些。會計就可以衡量這種獲得投資的成本。 投資決策 假設你現(xiàn)在有5萬美元可以用于投資。你可以把這些錢存在銀行里賺取利息。這種投 資方式很安全，因為美國銀行的存款都是上了保險的，但是放在銀行中增長不會很快。 據(jù)說Gap要在附近開設分店，所以土地會升值，你也可以在市郊投資于地產(chǎn)。如果真是這 樣的話，你的投資就會兩三倍的升值，但同時這樣的投資風險很大，因為Gap的店鋪可能 并不靠近你的地產(chǎn)；而且，別人可能也知道Gap的計劃，這樣你可能就要出高價才能獲得 這塊土地。 第三種投資方案是購買Gap公司的股票，這種方案的風險比存銀行要大，但是比購入 土地以期以高價賣出的風險小。那么在決定購買Gap的股票之前，你需要了解哪些信息呢 ？你可能希望Gap能夠有一個長期獲利的記錄——每年都能夠賺錢（凈利潤或凈收入）。G ap公司可能需要一個穩(wěn)定的現(xiàn)金流入和可控的負債水平。那么你怎樣判斷公司是否滿足 這些條件？公司的財務報表就可以提供你需要的這些信息?！獧z查點1-1 會計——決策的基礎 會計是一個信息系統(tǒng)，可以衡量商業(yè)活動和商業(yè)流程，將這些信息匯入報表中，并將 結果傳遞給決策制定者。正因為如此，會計才被稱為“商業(yè)的語言”。對于這門語言理解 的越深，對于財務狀況的管理就會越好，做出的決策也就會越好。無論個人計劃的編制 、安排教育費用，還是貸款、買車，或者計算所得稅，都要使用這個被稱為會計的信息 系統(tǒng)。 會計：商業(yè)語言 會計：信息系統(tǒng) 圖表 1-1 會計系統(tǒng)中的信息流動 會計信息系統(tǒng)的一個關鍵成果就是財務報表系統(tǒng)：就是將一個企業(yè)的財務信息報告給 決策制定者的一系列文檔。它們將通過利潤和損失告訴我們企業(yè)的經(jīng)營如何，財務狀況 又是怎樣。在這一章，我們將關注Gap的財務報表。當你完成這第一章的時候，你將會熟 悉這套這家著名公司用來向公眾披露自身情況的財務報表。本書的主要目標就是讓你了 解財務報表，并且給你在使用財務報表進行決策時所需要的專業(yè)技能。 請不要把簿記誤認為是會計。簿記是會計用來處理會計數(shù)據(jù)的程序性環(huán)節(jié)，就像算術 是數(shù)學的程序性環(huán)節(jié)一樣。圖表1- 1展示了會計在企業(yè)中的作用。這個過程的起點和終點都是進行決策的人?！獧z查點1- 2 決策者使用會計信息 決策者需要信息。決策越重要，需要的越多。所有企業(yè)和大多數(shù)個人都進行會計記錄 以幫助決策。本章開頭的故事介紹了Gap公司經(jīng)理設計廣告詞擴張公司業(yè)務時的關鍵決策 。結果可能如公司的收益表（第14頁）所示，我們先前已看了。在進行這一章的過程中 ，我們將仔細檢查分析這張表和其它財務報表。首先，讓我們來看看一些使用會計報表 的決策者。 個人：人們使用會計信息來管理銀行戶頭，評價職業(yè)前景，決定是租公寓還是買房子。 企業(yè)：企業(yè)經(jīng)理使用會計信息來確定目標，評價進展，必要時采取正確的行動?；跁?計信息的決策可能包括在哪里設置Gap的店面，持有多少襯衫現(xiàn)貨，以及借多少現(xiàn)金。 投資者和債權人：投資者和債權人向企業(yè)提供所需的啟動資金。Gap開第一家店的時候， 公司沒有業(yè)績紀錄。為了決定是否幫助開辦一家新企業(yè)，潛在投資者評估他們能從他們 的投資中獲得多少收益。這意味著分析這家企業(yè)的財務報表。例如，在決定向Gap投資之 前，你可以考察公司的財務報表。在向Gap貸款之前，銀行會評估公司到期還款的能力。 政府管理機構：大多數(shù)組織都面對政府管制。例如，證券交易委員會（SEC），一個聯(lián)邦 政府機構，會要求企業(yè)向投資公眾報告一些財務信息。Gap和其它公司都出具年報。第1 4頁公司的收益表就取自Gap公司截止于1999年1月30日的年報。 稅收當局：地方、州和聯(lián)邦政府向個人和企業(yè)征收稅款。Gap公司為其資產(chǎn)繳納財產(chǎn)稅， 為其利潤繳納所得稅。Gap公司還從其客戶處收取銷售稅，然后轉交給政府。個人為其收 入繳納所得稅。所有這些稅款都以會計信息為依據(jù)。 其它使用者：雇員和工會要求的工資來自雇主報告的收入。報紙報道企業(yè)“利潤增長的景 象”。這些來自會計的新聞所報道的信息和我們的生活水平息息相關。 財務會計和管理會計 會計信息的使用者多種多樣，但他們可分為內(nèi)部使用者和外部使用者兩大類。這種劃 分使我們把會計歸為兩大領域——財務會計和管理會計。 財務會計向管理者和企業(yè)外部人員，像華爾街的投資人和向其提供貸款的債權人，提 供信息。政府機構，像SEC，和社會大眾也是企業(yè)會計信息的外部使用者。財務會計信息 要符合一定的相關性和可靠性標準。本書主要涉及財務會計。 管理會計為內(nèi)部決策者，向高層管理人員和部門主管，提供機密信息。管理會計信息 根據(jù)管理者的需要量身制作，因此不必要符合外部的可靠性標準。 會計和經(jīng)營中的道德考慮 道德考慮的問題遍及會計和經(jīng)營的各個領域。上世紀90年代出現(xiàn)的“千年蟲”問題幾乎 給所有的企業(yè)提出了道德上的挑戰(zhàn)。大規(guī)模的計算機故障使經(jīng)營停頓，從而導致大筆損 失。經(jīng)營上的挑戰(zhàn)是更換計算機程序，避免“千年蟲”問題。會計師道德上的挑戰(zhàn)是向投 資者和債權人提供有關企業(yè)處理“千年蟲”問題的充分信息，使他們對這些公司做出正確 的評價。 會計師根據(jù)什幺標準來回答挑戰(zhàn)他們道德行為的問題呢？美國注冊會計師協(xié)會（AIC PA），其它會計職業(yè)團體和大多數(shù)大企業(yè)都制定道德守則，要求成員和雇員在道德行為 方面保持高水準。AICPA使美國最大的職業(yè)會計師組織，類似于醫(yī)生的美國醫(yī)學會和律師 的美國律師協(xié)會。 會計師職業(yè)行為準則。職業(yè)行為準則已被AICPA成員所采納，以對其執(zhí)業(yè)過程中的職 責提供規(guī)范。會計道德準則旨在產(chǎn)生“決策用的準確信息”。守則的前言說：“一名注冊會 計師要承擔高于或超出法律和法規(guī)要求的自律責任……并且要有堅定不移的遵守行為準則 的信念，甚至不惜犧牲自己的利益?！睍嫀熥袷氐赖聹蕜t的結果就是人們可賴以決策的 信息。沒有可靠的信息，人們無法投資，而且資源的錯誤配置會降低我們的生活水平。 ——檢查點1-3 波音公司的經(jīng)營行為規(guī)范。大多數(shù)公司為其雇員制定道德行為準則。例如，波音公司 （The Boeing Company），飛機制造業(yè)的領導者，有一套高度完善的經(jīng)營行為規(guī)范。在這套規(guī)范的導言 中，董事會主席兼首席執(zhí)行官申明：“我們把我們的成績歸功于產(chǎn)品和服務的質(zhì)量和可依 賴性，同樣也歸功于我們誠實的聲譽。這聲譽脆弱而易于失去。” 企業(yè)組織類型 一家企業(yè)總是采取三種企業(yè)組織形式中的一種，在一些情況下，會計程序取決于企業(yè) 采取的形式。因此你應該明白三種企業(yè)組織形式的不同：個人獨資、合伙和公司。圖表 1-2比較了這三種類型。 個人獨資。個人獨資企業(yè)只有一個所有者，稱為業(yè)主，他通常也是經(jīng)營者。Gap公司起初 也是一家獨資企業(yè)，創(chuàng)建者就是其所有者。獨資企業(yè)通常是小零售商店或經(jīng)營個人專業(yè) 業(yè)務，如醫(yī)生的診所、律師事務所和會計師事務所。從會計的觀點來看，每家獨資企業(yè) 和其業(yè)主都是分離的。因此，獨資企業(yè)的會計記錄不包括業(yè)主的個人財務紀錄。然而從 法律的角度，企業(yè)和業(yè)主是合一的，業(yè)主個人要對企業(yè)的債務承擔責任。 合伙。合伙企業(yè)由兩個或更多人為其共同的所有人。每個所有者就是一個合伙人。許多 零售商社和一些醫(yī)生、律師和會計師的職業(yè)組織都采取合伙形式。大多數(shù)合伙企業(yè)為中 小規(guī)模，但也有合伙人超過兩千的龐然大物。會計把合伙企業(yè)作為一個單獨的組織看待 ，與各個合伙人的個人事務區(qū)分開來。但法律認為合伙企業(yè)就是合伙人總體：每個合伙 人個人都要對合伙企業(yè)的全部債務承擔責任。因為這個原因，合伙企業(yè)被認為風險較大 。 公司。公司是由一批股東或股份持有人所擁有的企業(yè)，股東擁有企業(yè)的股票或是所有權 的一定份額。公司是美國企業(yè)的主要組織形式。個人獨資企業(yè)和合伙企業(yè)數(shù)量雖多，但 公司所占的交易額卻更多，總資產(chǎn)、收益和員工人數(shù)更大。大多數(shù)知名的企業(yè)，如Gap、 通用汽車（General Motors）和美國航空（American Airline）都是公司。他們的全名中都含有Corporation或Incorporated（縮寫為Corp.和 Inc.）字樣以指明他們是公司——例如，The Gap,Inc.和General Motor Corporation。一些公司則使用“Company”命名，如福特汽車公司（Ford Motor Company）。個人獨資企業(yè)和合伙企業(yè)也可以用“Company”命名。 圖表1-2 三種企業(yè)組織形式的比較 | |個人獨資 |合伙 |公司 | |所有者 |業(yè)主—— |合伙人—— |股東—— | | |一個所有者 |兩個或更多所有者|一般有許多所有者| | | | | | |企業(yè)存續(xù)期 |以所有者的選擇或|以所有者的選擇或|無限 | | |其死亡為限 |其死亡為限 | | | | | | | |所有者對企業(yè)債務|業(yè)主個人負有清償|合伙人個人負有清|股東個人不負有清| |的個人責任 |責任 |償責任 |償責任 | | | | | | |會計狀況 |會計主體與業(yè)主相|會計主體與合伙人|會計主體與股東相| | |分離 |相分離 |分離 | 公司是根據(jù)州法律組建的企業(yè)主體。從法律角度看，公司和其所有者是相分離的。公 司是作為一個存在于所有者之外的假定的人來進行經(jīng)營的。公司擁有許多自然人所擁有 的權利。例如，公司可以買入、擁有和出售財產(chǎn)。企業(yè)的資產(chǎn)和負債屬于公司。公司可 以簽訂合同、起訴或應訴。與業(yè)主和合伙人不同，股東個人對公司的債務不承擔責任。 股東在其公司股票投資上的最大損失是其投資成本。但業(yè)主和合伙人個人要對其企業(yè)的 債務承擔責任。 公司的所有權被分成以股票表示的等額股份。個人購買公司股票而成為股東。例如， Gap公司發(fā)行了超過400000000股股票，被成千上萬的股東所持有。一個與Gap公司和其它 股東沒有任何私人關系的投資者，只要在紐約證券交易所購買1股、30股、100股、5000 股或是任...
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