《企業(yè)投融資資本運(yùn)作》
《企業(yè)投融資資本運(yùn)作》詳細(xì)內(nèi)容
《企業(yè)投融資資本運(yùn)作》
企業(yè)投融資與資本運(yùn)作
課程背景:
隨著商業(yè)競(jìng)爭(zhēng)日益激烈,中小民營(yíng)企業(yè)進(jìn)入精細(xì)化、創(chuàng)新化競(jìng)爭(zhēng)階段,在這個(gè)階段,
股權(quán)和融資乃至資本運(yùn)作成為企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)制勝重要環(huán)節(jié)。
如何以商業(yè)價(jià)值來發(fā)展自身價(jià)值?如何創(chuàng)新股權(quán)架構(gòu),以運(yùn)營(yíng)角度理解股權(quán)設(shè)計(jì)對(duì)于
整合內(nèi)外部資源的價(jià)值?如何通過多種方式進(jìn)行投融資操作?如何借助資本市場(chǎng)逐步發(fā)
展自身。
本課程通過理論結(jié)合案例,剖析項(xiàng)目成長(zhǎng)的內(nèi)在邏輯和路徑。透過結(jié)合商業(yè)模式架構(gòu)
,以“商業(yè)架構(gòu)的方式去練習(xí)、研討案例、碰撞學(xué)員面臨的真實(shí)現(xiàn)狀。
我們認(rèn)為頂層設(shè)計(jì)是企業(yè)價(jià)值的放大器,綜合運(yùn)用頂層設(shè)計(jì)技術(shù)可以構(gòu)建企業(yè)成長(zhǎng)新
的動(dòng)力引擎,為企業(yè)在變幻的商業(yè)環(huán)境中策劃獨(dú)特的成長(zhǎng)路徑。
課程收益:
● 深刻理解商業(yè)價(jià)值和企業(yè)估值
● 掌握股權(quán)設(shè)計(jì)和運(yùn)營(yíng)的關(guān)系
● 深刻理解中小企業(yè)融資實(shí)務(wù)
● 理解項(xiàng)目資本運(yùn)作的路徑和方法
課程時(shí)間:1天,6小時(shí)/天
課程對(duì)象:企業(yè)總裁、董事長(zhǎng)、總經(jīng)理、副總、創(chuàng)業(yè)公司管理層
課程方式:模型+測(cè)評(píng)、案例解剖、分組練習(xí)和研討教練技能、現(xiàn)場(chǎng)情景演練運(yùn)用教練技
能,體驗(yàn)式學(xué)習(xí)、制定課后行動(dòng)方案
課程大綱
前言:影響企業(yè)發(fā)展的四大趨勢(shì)
第一講:商業(yè)價(jià)值和企業(yè)估值
一、什么是商業(yè)價(jià)值
1. 企業(yè)經(jīng)營(yíng)邏輯演變:從業(yè)績(jī)轉(zhuǎn)向企業(yè)價(jià)值
案例分析:誰(shuí)代替了誰(shuí)?
工具:企業(yè)戰(zhàn)略四方圖
2. 估值
1)P/MAU法:基于活躍用戶數(shù)估值
2)市銷率法:基于銷售額估值
3)市盈率法:基于利潤(rùn)估值
4)市凈率法:基于凈資產(chǎn)估值
5)成長(zhǎng)股估值法:適用于高成長(zhǎng)企業(yè)估值
6)新的估值模型:適用于超級(jí)物種
課堂練習(xí):你的企業(yè)適用的估值方法和估值
二、商業(yè)價(jià)值提升的內(nèi)在邏輯
1. 資本市場(chǎng)的雙刃劍效應(yīng)
2. 商業(yè)價(jià)值成長(zhǎng)空間
3. 商業(yè)價(jià)值成長(zhǎng)路徑
第二講:從運(yùn)營(yíng)看中小民營(yíng)企業(yè)的股權(quán)設(shè)計(jì)
一、合適的股權(quán)設(shè)計(jì)
1. 股權(quán)的法律問題梳理
2. 股東結(jié)構(gòu)是否合理
3. 以運(yùn)營(yíng)的觀點(diǎn)設(shè)計(jì)股權(quán)架構(gòu)
案例分析:眼智匯
自我體檢分享:你的公司股權(quán)導(dǎo)致的問題是什么?
二、股權(quán)變更
1. 股東如何變更有利于企業(yè)發(fā)展
2. 股權(quán)的所有權(quán)和決策權(quán)如何分置
案例分析:華為企業(yè)
自我體檢分享:股權(quán)設(shè)置的關(guān)鍵
第三講:中小民營(yíng)企業(yè)融資實(shí)務(wù)
一、融資的理解
1. 融資的常見品類
課堂討論:融資的自我對(duì)照診斷
2. 融資的一些誤區(qū)
3. 融資的本質(zhì)是投資回報(bào)預(yù)期
案例分析:一家民企一年的融資之路
4. 融資的順序選擇
二、融資操作
1. 融資前準(zhǔn)備
2. 融資過程的溝通和運(yùn)作
3. 融資后續(xù)溝通
分組討論:學(xué)員企業(yè)的運(yùn)營(yíng)模式創(chuàng)新
第四講:資本運(yùn)作是個(gè)夢(mèng)還是個(gè)光明大道
一、資本運(yùn)作的路徑選擇
1. 資本運(yùn)作核心在于價(jià)值成長(zhǎng)
2. 資本運(yùn)作的時(shí)機(jī)選擇
3. 資本運(yùn)作和頂層設(shè)計(jì)的關(guān)系把握
4. 資本運(yùn)作的合規(guī)性把握
二、資本運(yùn)作
1. 從資產(chǎn)到資本,從業(yè)績(jī)到價(jià)值
1)判斷企業(yè)價(jià)值狀況的財(cái)務(wù)指標(biāo)和三張表
2)凈資產(chǎn)收益率(投資回報(bào)率)
3)提升企業(yè)價(jià)值的六大機(jī)會(huì)分析
研討:商業(yè)價(jià)值的新角度
案例分析:上市企業(yè)的凈資產(chǎn)收益率
2. 產(chǎn)業(yè)鏈重塑與產(chǎn)業(yè)鏈金融
3. 企業(yè)價(jià)值成長(zhǎng)的空間和路徑
總結(jié)分享!
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